En Dar es Salaam, Amina envía parte de su salario a su pueblo cada semana. Cada vez, paga una comisión, y su familia también paga una comisión para retirar los fondos del agente más cercano. Esto significa que en una transferencia semanal típica de 10,000 TSH, Amina gasta casi 2,000 TSH en tarifas extra.

Su madre a veces le sugiere enviar dinero en efectivo con los familiares que regresan a casa, pero Amina confía más en la rapidez y la transparencia del sistema bancario que en sus propios familiares.

Millones de personas en los mercados emergentes se enfrentan a esta misma disyuntiva: tienen cuentas en una institución financiera y quieren utilizarlas, pero las altas comisiones reducen sus ingresos o beneficios empresariales, lo que desincentiva su uso.

Sistemas de pago instantáneo en Tanzania: Un paso hacia la interoperabilidad

El Sistema de Pagos Instantáneos de Tanzania (TIPS) ofrece una vía viable para reducir los costos de los servicios financieros digitales. Lanzado en 2021, TIPS conecta a todos los principales proveedores de servicios financieros del país, lo que permite transferencias fluidas entre ellos, conocidas como pagos interoperables.

A diferencia de los sistemas anteriores, TIPS ofrece una conexión única y centralizada, reemplazando las múltiples integraciones bilaterales. A medida que aumenta su adopción y el volumen de pagos, el costo marginal por transacción podría disminuir, lo que haría que el sistema fuera más rentable. Estas dinámicas son especialmente importantes cuando los sistemas interoperables existentes sirven como referencia de rentabilidad para nuevas implementaciones.

Lo que dicen los proveedores de servicios financieros

IPA realizó entrevistas semiestructuradas con informantes clave de nueve empresas en Tanzania para comprender el impacto de los TIPS. Los resultados mostraron una mezcla de optimismo respecto a los beneficios a largo plazo y escepticismo en torno a los desafíos a corto plazo. A continuación, se presentan las principales conclusiones.

• Eficiencias operativas: Los proveedores de servicios financieros reconocen que TIPS ha optimizado sus operaciones al reemplazar múltiples integraciones bilaterales con una única conexión centralizada. Esto permite una incorporación de clientes más rápida, simplifica la conciliación a través de una sola cuenta y reduce la carga técnica para los proveedores de servicios financieros.
• Ventajas e inconvenientes de la centralización: Si bien centralizar todas las transacciones entre proveedores reduce los requisitos de financiación previa y mejora la liquidez, depender de un sistema centralizado genera vulnerabilidad ante posibles interrupciones. Por lo tanto, muchos proveedores de servicios financieros mantienen el sistema anterior como respaldo.
• El ahorro de costes es incierto a corto plazo: Si bien TIPS ha introducido eficiencias operativas como la financiación previa centralizada y la conciliación simplificada, los proveedores de servicios financieros aún no han logrado ahorros de costos significativos debido a las inversiones iniciales, los requisitos continuos de infraestructura (como la expansión y el mantenimiento de las redes de entrada y salida de efectivo) y su decisión de mantener el sistema anterior como respaldo.
• Los proveedores de servicios financieros no prevén grandes ahorros de costes sin un aumento significativo del volumen de pagos: La incertidumbre en torno a las futuras comisiones y estructuras de costes de los TIPS complica aún más la planificación financiera. Los proveedores de dinero móvil señalaron que, a diferencia de los bancos, carecen de una cartera de productos suficientemente diversificada, lo que limita sus fuentes de ingresos y, naturalmente, se traduce en márgenes más bajos en comparación con los bancos.
• Dinámica cambiante del mercado: Los proveedores de servicios financieros prevén que los TIPS intensifiquen la competencia en el mercado al reducir las barreras a la expansión, especialmente para los pagos a comercios, lo que dará lugar a una "carrera por el comercio" a medida que los proveedores compitan por expandir sus redes. Los bancos, en particular, ven una oportunidad para aprovechar los TIPS y ofrecer servicios de valor añadido, como análisis de crédito y de negocios, a micro y pequeños comerciantes, lo que podría arrebatarles cuota de mercado a los proveedores de dinero móvil.

Una transición lenta pero estratégica

Nuestros hallazgos sugieren que, si bien los proveedores de servicios financieros reconocen el potencial a largo plazo de TIPS, se muestran cautelosos. Los sistemas heredados siguen vigentes y la confianza en la nueva infraestructura tardará en consolidarse. Los costos operativos, que se generan independientemente de la interoperabilidad de los pagos, contrarrestan cualquier beneficio derivado de la integración en TIPS, al menos a corto plazo, antes de que un mayor volumen de pagos permita alcanzar economías de escala. 

Consideraciones de política

Para maximizar el potencial de TIPS y ampliar la adopción de DFS, los responsables políticos deberían:

1. Armonizar las políticas de precios entre los proveedores tras tomarse el tiempo necesario para comprender las estructuras de costes del sector de los servicios financieros digitales (SFD) en general, especialmente las diferencias entre los tipos de instituciones que participan en el sector, antes de animar a los proveedores de servicios financieros a reducir los precios de los SFD.
2. Supervisar y mejorar continuamente los indicadores de fiabilidad funcional del nuevo sistema de pagos para contribuir a generar confianza entre los proveedores de servicios financieros antes de persuadirlos para que reduzcan su dependencia de los sistemas heredados.
3. El objetivo es lograr un equilibrio entre maximizar el bienestar del consumidor mediante precios más bajos en los servicios financieros digitales y la viabilidad del sector financiero, para evitar desalentar a los proveedores de servicios financieros a ampliar su oferta de productos e infraestructura en áreas desatendidas.

Este blog forma parte de la serie de blogs de IPA sobre el Iniciativa de Finanzas Digitales Asequibles de Tanzania (TADFRI), que busca reducir los costos de los servicios financieros digitales para los consumidores mediante la generación de evidencia sólida para el desarrollo de políticas adecuadas en Tanzania.