Tema de política

Los ahorros son cruciales para administrar flujos de efectivo irregulares e impredecibles a fin de satisfacer las necesidades diarias, financiar gastos voluminosos y hacer frente a emergencias. Para los hogares pobres, las herramientas informales como el crédito de los prestamistas suelen ser menos eficientes que los mecanismos de ahorro, ya que requieren altas tasas de interés para financiar gastos predecibles y recurrentes. La evidencia sugiere que estos hogares a menudo tienen un exceso de capital financiero después de cubrir los gastos de subsistencia que podrían usarse para ahorrar. El acceso y la utilización de productos financieros que ayudan a los pobres a ahorrar fondos para el futuro pueden tener consecuencias sustanciales en el bienestar.

El reconocimiento de esta necesidad ha llevado a la creación de un mayor acceso financiero en todo el mundo en desarrollo. Los bancos, por ejemplo, han aumentado su alcance durante la última década en el África subsahariana, ofreciendo cuentas de ahorro con tarifas y requisitos de apertura mínimos. Sin embargo, la adopción de cuentas de ahorro formales entre los pobres sigue siendo baja. ¿Por qué las personas pobres no aprovechan el vehículo de ahorro de menor riesgo y menor costo que ofrecen las cuentas bancarias? Este estudio evalúa la importancia relativa de las creencias individuales, los factores psicológicos y las barreras transaccionales para abrir cuentas. 

Contexto de la Evaluación

Tamale, ubicada en la región norte de Ghana, es la tercera ciudad más grande del país. Tiene una economía en rápido crecimiento y recientemente experimentó un auge de los servicios financieros: aproximadamente tres bancos abrieron nuevas sucursales en el período de tres años anterior a este estudio. Estos bancos también se han esforzado por diseñar cuentas con requisitos y tarifas mínimos para que sean accesibles a los pobres. Sin embargo, la adopción de estos productos entre los grupos demográficos más pobres ha sido baja. Durante el estudio, Zenith Bank, que abrió su sucursal en Tamale en 2009, ofreció cuentas de ahorro sin requisitos de saldo inicial y sin cargos. Innovations for Poverty Action realizó este estudio en colaboración con Zenith Bank para brindar acceso a cuentas de ahorro formales a personas que enfrentan oportunidades de gastos específicas que de otro modo podrían financiarse con crédito. Este estudio tiene como objetivo determinar cuál de varios tratamientos es más efectivo para alentar a las personas a abrir una cuenta de ahorros formal.

Detalles de la Intervención

La muestra en este estudio incluye 1,831 vendedores de mercado que tenían negocios en el mercado central de Tamale. Estos vendedores eran en su mayoría mujeres y analfabetos y tenían negocios que vendían una amplia variedad de productos, incluidos arroz, ropa a medida, artículos para el hogar y productos agrícolas. Este grupo demográfico era ideal para el estudio porque: (1) los vendedores del mercado obtuvieron una fuente constante de ingresos de sus negocios y, por lo tanto, tenían fondos que podrían ahorrar; (2) Estos vendedores a menudo dependían del crédito informal para financiar gastos importantes, como cuotas escolares, inventario comercial y alquiler; y (3) el mercado estaba cerca de varios bancos locales, incluido Zenith Bank, el socio de este estudio. 

Se administró una encuesta de referencia a los vendedores del mercado para recopilar datos sobre negocios, gastos comunes, comportamiento de ahorro y préstamo y actitudes financieras. Posteriormente, representantes de Zenith Bank acudieron al mercado para ofrecer cuentas de ahorro a quienes habían recibido la encuesta de línea de base. Todas las cuentas de ahorro incluían recordatorios semanales para ahorrar a través de mensajes de texto. Los participantes recibieron tres tipos de tratamientos asignados al azar antes de la ofrenda de la cuenta:

• Condición de encuadre: Los individuos fueron asignados aleatoriamente a uno de tres grupos. aquellos en el Grupo de comparación no recibió tratamiento. aquellos en el Grupo de información recibieron información específica de estudios previos sobre cuánto más ahorran las personas cuando reciben recordatorios para ahorrar. aquellos en el Grupo Emoción Se les pidió que contaran una historia que genera sentimientos emocionales positivos y esperanzadores.
• Condición de costo: Los individuos fueron asignados aleatoriamente a uno de dos grupos. aquellos en el Grupo Costo Cero fueron alentados a abrir una cuenta y pudieron hacerlo sin siquiera visitar el banco. aquellos en el Grupo de costos de transacción se les animó a abrir una cuenta, pero tuvieron que visitar el banco para hacerlo.
• Herramientas de ahorro: Los individuos fueron asignados aleatoriamente a uno de tres grupos. aquellos en el Grupo de comparación no recibieron herramientas con su cuenta. aquellos en el Grupo de planes financieros recibió un plan de ahorro simple personalizado para financiar un gasto específico.

Los resultados primarios del estudio fueron a) la voluntad de abrir una cuenta bancaria formal con banda Zenith yb) el comportamiento de los depósitos de ahorro después de abrir cuentas.

Resultados y lecciones de política

El efecto de tratamiento más fuerte provino de la eliminación de todos los costos de transacción para abrir una cuenta bancaria. Las personas tenían más de diez veces más probabilidades de abrir una cuenta cuando podían abrir cuentas directamente en su lugar de trabajo. La conveniencia parece ser un factor de motivación principal en la toma de decisiones sobre la interacción con la banca formal.

La información específica no aumentó la probabilidad de abrir una cuenta o hacer depósitos de ahorro. En todo caso, la información específica sobre los beneficios de ahorrar con recordatorios regulares disminuyó la voluntad de abrir una cuenta a menos que esa información fuera muy positiva. El marco emocional tampoco tuvo un efecto estadísticamente significativo en la apertura de cuentas. 

Si bien muchas personas abrieron cuentas, relativamente pocas continuaron haciendo depósitos a largo plazo. Seis meses después del estudio, la mayoría de los titulares de cuentas no realizaban depósitos regulares (ninguna persona del grupo de alto costo de transacción seguía realizando depósitos, mientras que el 2.5 % de las personas que podían abrir cuentas en el campo seguían realizando depósitos). Por esta razón, no vemos ningún impacto de herramientas de ahorro específicas en el nivel de ahorro.