Resumen

En Colombia, como en muchos otros países, los trabajadores enfrentan muchas barreras para ahorrar para el retiro. La situación es mucho peor para los trabajadores informales, que representan alrededor del 65 por ciento de la fuerza laboral total en Colombia. Para investigar formas de aumentar las contribuciones voluntarias para la jubilación, Innovations for Poverty Action colaboró ​​con Colpensiones, el proveedor público de beneficios definidos, y el Banco Interamericano de Desarrollo para realizar tres oleadas de evaluaciones aleatorias rápidas que midieron el impacto de los mensajes de texto en la jubilación. comportamiento de ahorro. Los investigadores realizaron investigación relacionada en México sobre el impacto de diferentes estrategias de mensajería en los aportes al ahorro para el retiro. Los resultados preliminares sugieren que los mensajes de texto fueron efectivos para aumentar las cantidades de ahorro de los usuarios que estaban ahorrando activamente antes de recibir mensajes, pero no fueron tan efectivos para hacer que las personas pasaran de no ahorrar nada a ahorrar algo.

Tema de política

Si bien ahorrar para la jubilación es esencial para el futuro bienestar de las personas en edad de trabajar, ahorrar para el futuro es difícil y los niveles de contribución voluntaria tienden a ser bajos en todo el mundo. Las investigaciones han demostrado que las barreras al ahorro son muy variadas: incluyen costos de transacción (tanto monetarios como no monetarios), falta de información o conocimiento, restricciones sociales, falta de confianza en el sistema financiero, regulación mal diseñada, como así como tendencias humanas que dificultan la buena toma de decisiones (“sesgos de comportamiento”).¹

Los sesgos de comportamiento ahora se consideran un contribuyente significativo, pero a menudo pasado por alto, al problema del ahorro insuficiente. La investigación sugiere que incluso aquellos con acceso a productos financieros convenientes y confiables y una comprensión profunda de los conceptos financieros aún enfrentan importantes barreras de comportamiento para seguir los planes de ahorro. A pesar de sus mejores intenciones, los individuos tienden a gastar en el consumo del día a día, cediendo a la tentación o necesidades más inmediatas, en lugar de priorizar el ahorro para necesidades futuras que son menos destacadas.² En los países desarrollados, las intervenciones destinadas a superar estos sesgos de comportamiento han demostrado tener éxito en el aumento de los ahorros de los empleados para productos de fondos de jubilación a largo plazo.³ Sin embargo, se necesitan más pruebas sobre el uso de herramientas basadas en el comportamiento para promover los ahorros para la jubilación en el mundo en desarrollo, y en América Latina en particular.

Contexto de la Evaluación

En Colombia, los niveles de ahorro para el retiro son bajos. Si bien el 16 por ciento del salario de un empleado debe estar depositado en un plan público de beneficio definido o en un plan privado de contribución definida, solo se proyecta que el 13 por ciento de los que tienen un plan público y el 25 por ciento de los que tienen un plan privado alcancen el mínimo. ahorro necesario para recibir una pensión de estos planes.⁴ La situación es aún más grave para los trabajadores informales, que se estima que representan el 65 por ciento de la fuerza laboral total.⁵ Para proteger a este sector de la población, en 2015 el gobierno colombiano lanzó el programa Beneficios Económicos Periódicos (BEPS), un sistema de ahorro alternativo y voluntario que otorga rentas vitalicias a los trabajadores del sector informal una vez que alcanzan la edad de jubilación.

Esta investigación se basa evidencia previa del impacto que pueden tener los recordatorios SMS en el ahorro y en un estudio piloto que IPA realizó con Colpensiones, el proveedor público de beneficios definidos, y la Oficina de Seguimiento y Evaluación de Políticas Públicas del Departamento Nacional de Planeación (DNP-DSEPP) a fines de 2016, que examinó el impacto del uso de mensajes de texto para aumentar el comportamiento de ahorro. Si bien los resultados preliminares del piloto indicaron que los mensajes pueden mejorar los comportamientos de ahorro, IPA trabajó con Colpensiones y la Unidad de Mercados Laborales del BID para investigar más a fondo el impacto de una variedad de estrategias de mensajes en el comportamiento de ahorro para la jubilación.

Detalles de la Intervención

Los investigadores se asociaron con Colpensiones y la Unidad de Mercados Laborales del BID para realizar una serie de evaluaciones aleatorias sobre el impacto de varias estrategias de mensajería en el comportamiento de los ahorros para la jubilación. Los investigadores realizaron tres evaluaciones aleatorias rápidas durante un año, cada una con una duración de cinco meses, cada una de las cuales abordó diferentes barreras de comportamiento para ahorrar para la jubilación en comparación con un mensaje de ahorro estándar. Durante cada ola, las personas inscritas en BEPS recibieron un total de nueve mensajes SMS, enviados cada dos semanas. Este diseño de investigación iterativo permitió a los investigadores optimizar los mensajes probados e informar rápidamente a Colpensiones sobre las estrategias más efectivas y duraderas para mejorar el comportamiento de ahorro. 

Mensajes de comportamiento: La primera ola probó la efectividad de tres estrategias diferentes de mensajería basadas en el comportamiento. Entre los 690,000 390,00 titulares de cuentas elegibles de BEPS, 240,000 150,000 usuarios fueron seleccionados aleatoriamente para participar en el estudio. De la población de estudio, 42 XNUMX usuarios fueron seleccionados al azar para recibir una de las estrategias de mensajería, mientras que XNUMX XNUMX usuarios recibieron mensajes y sirvieron como grupo de comparación. El idioma específico utilizado en los mensajes variaba según la edad del destinatario. Además, cada mensaje incluía un marco conductual diferente, que se basaba en un marco identificado por IdeasXNUMX⁶: hacer que la jubilación se sienta vívida y presente, hacer que la jubilación sea visible y común, y reducir la sensación de pérdida asociada con el ahorro.  

Mensajes de objetivos de ahorro: La segunda ola probó la efectividad de establecer diferentes niveles de objetivos de ahorro anuales para los usuarios. Se asignaron metas de ahorro alto, medio y bajo con base en el comportamiento de ahorro de un individuo el año anterior. Después de establecer la meta, los mensajes subsiguientes informaron a los usuarios sobre su progreso hacia el logro de su meta; algunos usuarios recibieron la meta enmarcada como una meta mensual y otros recibieron la meta enmarcada como una meta anual. Entre los 240,000 155,000 usuarios en el grupo de tratamiento de mensajes conductuales, 85,000 XNUMX usuarios fueron seleccionados al azar para recibir los mensajes de metas de ahorro en la segunda ola. Los XNUMX usuarios restantes dejaron de recibir mensajes.

Impactos a largo plazo: La tercera ola se centró en medir la persistencia de los efectos observados en la primera y segunda ola durante cinco, diez y quince meses después de la intervención. Durante esta ola, entre los 155,000 60,000 usuarios que recibieron mensajes de metas de ahorro, 95,000 XNUMX usuarios fueron seleccionados aleatoriamente para continuar recibiendo mensajes, y los XNUMX XNUMX usuarios restantes dejaron de recibir mensajes después de la segunda ola. Los mensajes se diseñaron en base a las estrategias de mejor desempeño identificadas en las oleadas anteriores.

Activando usuarios inactivos, potenciando el efecto de mensajería: Además de las estrategias de mensajería, 80,000 usuarios que nunca habían realizado una transacción en BEPS fueron seleccionados aleatoriamente para recibir una simple llamada telefónica durante la tercera ola informándoles sobre su cuenta de ahorro. Se probaron cuatro tipos de llamadas: interactiva humana, rígida humana, interactiva pregrabada y rígida pregrabada. 

El equipo de investigación recopiló datos administrativos a nivel de transacción para medir el impacto de estas diferentes estrategias de mensajería en la cantidad de transacciones de ahorro y saldos de cuentas de ahorro de los titulares de cuentas BEPS.

Resultados y lecciones de política

Los investigadores aún están analizando los datos para un análisis completo; todos los resultados que se informan a continuación son preliminares.

En general, los mensajes de texto fueron efectivos para aumentar las cantidades de ahorro de los usuarios que estaban ahorrando activamente antes de recibir mensajes, pero no fueron tan efectivos para hacer que las personas pasaran de no ahorrar nada a ahorrar algo. Los impactos en el ahorro fueron los mismos independientemente del género o la ubicación, pero fueron significativamente mayores para los titulares de cuentas con ingresos más altos, que eran mayores o que habían abierto cuentas más recientemente.

Mensajes de comportamiento: Los mensajes que fueron diseñados para ayudar a las personas a superar las barreras de comportamiento comunes no superaron el rendimiento del recordatorio de ahorro estándar. 

Mensajes de objetivos de ahorro: Los participantes que recibieron mensajes de objetivos de ahorro ahorraron significativamente más que el grupo de comparación y mensajes de comportamiento. Los resultados sugieren que las metas más bajas fueron más efectivas para aumentar el número de depósitos de ahorro, mientras que las metas más altas fueron más efectivas para aumentar la cantidad depositada. Además, los mensajes que enmarcaron las metas como mensuales se desempeñaron significativamente mejor que los mensajes con un encuadre anual.

Impactos a largo plazo: El impacto de los recordatorios de mensajes, independientemente del contenido y la duración, se disipa una vez que se desactivan los mensajes. Sin embargo, el impacto de los mensajes de objetivos de ahorro, una vez desactivados, se disipó mucho más lentamente, lo que sugiere que los mensajes con objetivos numéricos pueden ser más efectivos para desarrollar hábitos de ahorro a largo plazo que los recordatorios de ahorro genéricos. 

Activando usuarios inactivos, potenciando el efecto de mensajería: Hacer llamadas telefónicas aumentó la cantidad de titulares de cuentas que realizaron al menos una transacción, independientemente del tratamiento de mensajería anterior. Las llamadas interactivas (tanto humanas como pregrabadas) fueron las más efectivas. Dada la naturaleza relativamente económica de las llamadas pregrabadas, esto sugiere que las llamadas podrían ser una intervención rentable para activar a los usuarios inactivos. 

Rentabilidad: Para los titulares de cuentas activas, cada dólar gastado en cinco, diez y quince meses de mensajería generó un aumento en los ahorros para la jubilación de $10.71, $17.36 y $15.87, respectivamente. Estos resultados sugieren que para los titulares de cuentas activas después de 10 meses de mensajes, las inversiones en mensajes adicionales no generaron ganancias adicionales en las cantidades ahorradas. Para los titulares de cuentas inactivas, la mensajería no demostró ser una forma rentable de aumentar los ahorros para la jubilación. En el mejor de los casos evaluados, cada dólar gastado en (diez meses) de mensajería generó un aumento en los ahorros para la jubilación de $1.

Fuentes

[1] Karlan, Dean, Aishwarya Lakshmi Ratan y Jonathan Zinman. (2014). "Ahorros por y para los pobres".

[2] Ibid.

[3] Thaler, Richard y Shlomo Benartzi. (2004). "Ahorre más mañana: uso de la economía del comportamiento para aumentar el ahorro de los empleados". Revista de Economía Política, 112(S1): S164-S187.

[4] Montenegro, S., Jiménez, L., Ramírez, S., Nieto, A., & Hurtado, C. (2013). Distribución de ingresos en el sistema pensional y el impacto de algunas medidas de flexibilización (No. 011461). Cesión de documentos, 32.

[5] Ibid.

[6] Fertig, A., Lefkowitz, J. y Fishbane, A (2015). El uso de las ciencias del comportamiento para aumentar los ahorros para el retiro, una nueva mirada a las aportaciones voluntarias a las pensiones en México. Ideas 42.